трусики женские украина

На головну

 Рентабельність банківського бізнесу: оцінка та управління - Банківська справа

ДИПЛОМНА РОБОТА

"Рентабельність банківського бізнесу: оцінка та управління"

Санкт-Петербург 2008

Введення

Рентабельність є найважливішим показником діяльності будь-якого господарюючого суб'єкта.

На всьому протязі етапу ринкової трансформації фінансово-кредитної системи Росії високий рівень даного показника діяльності комерційних банків забезпечувався в першу чергу сприятливою для них ситуацією на фінансових ринках.

Доступність пільгових кредитів Центрального банку, стабільне падіння курсу рубля на міжбанківській валютній біржі, підвищена прибутковість державних короткострокових цінних паперів гарантували банкам унікально високий рівень рентабельності.

Відносна стабілізація загальної економічної ситуації в період 1996-1997 рр. відбилася насамперед на стан фінансових ринків, різко знизивши їх потенційну прибутковість. Одночасно збільшувалася і ступінь конкурентоспроможності цих ринків, посилювалися вимоги до їх учасників. У цих умовах банківські установи змушені були звернути увагу на раніше ігноровані резерви підвищення рентабельності власної діяльності. Одним з них є рентабельність комерційних відділів банку, тобто основної категорії його структурних підрозділів відповідають за виробництво і збут послуг банківським клієнтам.

Певний досвід використання фінансових методів управління рентабельністю на внутрихозяйственном рівні був накопичений в нашій країні в період планової економіки. У середині 80-х років, у зв'язку з переходом більшості підприємств на режим самофінансування, вони отримали широке поширення в будівництві, промисловості та на транспорті. Проте їх впровадження практично не торкнулося банківську систему, що продовжувала діяти в умовах жорсткої централізації управління, що спирається виключно на адміністративні методи. Показово, що подібна ситуація збереглася і в комерційних банках, більшість з яких створювалося як спочатку недержавні структури.

На даний момент комерційний банк здатний запропонувати клієнту кілька сотень видів різноманітних банківських продуктів і послуг. Широка диверсифікація операцій дозволяє банкам зберегти клієнтів і залишатися рентабельним навіть при надто несприятливій ринковій ко?юнктуре. Але далеко не всі банківські операції повсякденно використовується в практиці комерційного банківської установи.

Головне завдання в процесі організації діяльності банку та його структурних підрозділів полягає в тому, щоб реалізувати, принаймні, три найбільш суттєві цілі - домогтися високої рентабельності, достатньої ліквідності і безпеки банку.

Метою даної роботи є аналіз рентабельності комерційного банку і управління рентабельністю банківського бізнесу на прикладі ЗАТ «ЮніКредит Банк».

Для досягнення поставленої мети необхідно вирішити наступне коло завдань:

- Дати визначення поняття рентабельності, розкрити його значення і охарактеризувати основні області його застосування;

- Розглянути систему показників рентабельності комерційного банку;

- Провести аналіз рентабельності банківського бізнесу на прикладі ЗАТ «ЮніКредит Банк».

1. Рентабельність банку

Рентабельність є досить важливим показником загальної роботи банку.

Весь аналіз рентабельності банківської діяльності побудований на тісному взаємозв'язку показників прибутковості і прибутковості активів, достатності капіталу, частки прибутку в доходах. Іншими словами, банки з рівними можливостями можуть досягти різних результатів, і, навпаки, однаковою рентабельності можуть домогтися банки з істотними відмінностями в прибутковості активів та достатності капіталу.

Рентабельність (прибутковість) комерційного банку - один з основних вартісних показників ефективної банківської діяльності.

Існує міжрівневий поділ управління рентабельністю комерційного банку, яке включає в себе:

1) управління рентабельністю комерційного банку в цілому;

2) управління рентабельністю окремих напрямів діяльності банку;

3) управління рентабельністю банківського продукту.

Управління рентабельністю окремих напрямів діяльності банку грунтується на виділенні центрів відповідальності - функціональних підрозділів банку, відповідальних за певні напрямки діяльності банку, тобто за групу однорідних банківських продуктів, і фінансовий результат, отриманий за ним.

Прикладами подібних центрів відповідальності є: управління позичкових операцій, управління цінних паперів, управління дилінгових операцій, управління валютних операцій, операційне управління, управління депозитних операцій.

Оцінка фінансового результату роботи підрозділів, відповідальних за окремі напрямки діяльності, включає кілька етапів.

Перший етап є основним і передбачає визначення бюджету підрозділу, тобто кошторису витрат на відповідний період і величини доходів, отриманих у цей період від створення та реалізації продуктів, за яке відповідально даний підрозділ.

На другому етапі проводиться виявлення центрів прибутковості та центрів витрат шляхом зіставлення витрат і доходів підрозділів.

На третьому етапі здійснюється визначення розміру доходу, переданого підрозділом, відповідальним за даний напрямок діяльності банку, іншим функціональним підрозділам у зв'язку з використанням залучених ними ресурсів.

Нарешті, на четвертому етапі оцінки ефективності кожного напрямку діяльності банку визначається чистий фінансовий результат центрів прибутковості.

До управління прибутком комерційного банку на мікрорівні належить управління рентабельністю конкретних банківських продуктів. Прибуток від реалізації будь-якого банківського продукту визначається на основі його ринкової ціни і собівартості. Специфіка розрахунку ефекту від створення і реалізації банком окремих видів продуктів визначається їх характером, структурою витрат на створення банківських продуктів і формою ціни.

За цими ознаками банківські продукти доцільно розділити на дві групи:

u до першої групи слід віднести продукти, що приносять банку процентний або прирівняний до нього дохід, створення яких пов'язане з вкладенням в активні операції банківських ресурсів. Це можуть бути, наприклад, позичкові операції, операції з цінними паперами;

u до другої будуть ставитися продукти, що приносять банку комісійний дохід і не пов'язані з використанням ресурсів, наприклад розрахункові послуги, надання гарантій, касові послуги.

1.1 Аналіз доходів банку

Для проведення аналізу доходів насамперед необхідна їх угрупування і стосовно до неї розробка загальних методологічних підходів до аналізу основних чинників формування доходів і їх головних складових.

Завдання аналізу доходів банку полягають в оцінці їх об'єктивності та структури, динаміки дохідних складових, рівня доходів на одиницю активів, у визначенні ступеня впливу факторів на загальну величину доходів і в аналізі доходів, отриманих від окремих видів операцій.

Основне джерело доходів у банків - це відсотки від кредитних, валютних операцій, від надання послуг та роботи на ринку цінних паперів. Структура доходів банку визначається специфікою його діяльності.

При проведенні аналізу доходи можуть бути згруповані по:

- Видам банківської діяльності;

- Напрямками отримання доходу.

Перша угруповання доходів наведена в таблиці 1.

рентабельність показник банк комерційний

Табл. 1. Аналіз складу доходів комерційного банку

 Номер Види доходів за основними видами діяльності

 1. I. Доходи від операційної діяльності:

 2 нараховані й отримані відсотки

 3. отримана комісія по послугах по кореспондентських рахунках

 4. відшкодування клієнтами витрат

 5. доходи від валютних операцій

 6. II. Доходи від «небанківських» операцій:

 7. доходи від участі в діяльності банків, підприємств, організацій

 8. плата за надані послуги

 9. інші доходи

 10. штрафи отримані

 11. відсотки і комісія минулих років

 12. прибуток госпрозрахункових операцій банку

 13. Інші доходи

При аналізі банківських доходів визначається питома вага доходів, отриманих від банківських і «навколобанківських» операцій, питома вага кожного виду доходів у їх загальній сумі. В умовах інфляції можливість зростання доходів банку за рахунок наданих кредитів зменшується, тому банк повинен активніше знаходити інші джерела отримання доходу за рахунок надання комплексу платних послуг та інших нетрадиційних операцій.

Другим підходом до аналізу структури доходів є вивчення їх поділу на процентні та непроцентні. Така угруповання доходів наведена в таблиці 2.

Табл. 2. Аналіз складу і структури доходів комерційного банку

 Номер Види доходів за основними напрямками діяльності банку

 1 Відсотки, отримані за надані кредити

 2 Доходи, отримані від операцій з цінними паперами

 3 Доходи, отримані від операцій з іноземною валютою та іншими валютними цінностями

 4 Дивіденди отримані

 5 Доходи по організаціях банків

 6 Штрафи, пені, неустойки отримані

 7 Інші доходи

 РАЗОМ

Найбільш важливими для банку є процентні доходи. Процентні доходи банки одержують від:

§ розміщення коштів у вигляді кредитів і депозитів на рахунках в інших банках;

§ позик, наданих іншим клієнтам;

§ оренди клієнтами основних засобів з правом подальшого викупу;

§ інших джерел.

Процентний дохід знаходиться в залежності від обсягу і структури активів, що приносять дохід. У процесі аналізу необхідно зіставити темпи зростання цих активів з темпами зростання доходу, отриманого від їх використання.

Зростання процентних доходів відбувається за рахунок впливу двох факторів: зростання середніх залишків за виданими кредитами і зростання середнього рівня стягнутої процентної ставки за кредит.

На етапі якісного аналізу необхідно з'ясувати причини, що викликають зміни вказаних факторів.

Наступний етап аналізу процентних доходів полягає в дослідженні їхньої структури. Всі нараховані й отримані відсотки розбиваються за термінами наданих позичок, виділяються міжбанківські кредити. Далі розраховується питома вага кожної групи в загальному підсумку, проводиться порівняння з аналогічними показниками попереднього періоду і розраховуються темпи зростання даних величин. З аналізу робляться висновки.

Зростання надходжень відсотків по короткострокових позичках в порівнянні з довгостроковими в умовах інфляції потрібно розцінювати позитивно, оскільки тільки короткострокові і сверхкраткосрочние вкладення можуть виявитися ефективними і випередити швидкість знецінення рубля.

З точки зору перспективи економічного розвитку банкам не можна повністю відмовитися від довгострокових позик, які найбільшою мірою схильні до інфляції. Участь банку в довгострокових проектах може в майбутньому принести значні доходи, що окупить сьогоднішні втрати.

Питома вага надходжень за простроченими позиками в загальному обсязі процентних доходів не повинен перевищувати 2-3%. В іншому випадку це сигнал про незадовільний стан кредитного портфеля банку і можливу загрозу його ліквідності.

Зростання доходів від міжбанківських кредитів свідчить про спеціалізацію банку на міжбанківських операціях. Міжбанківські позики - стабільне джерело надходження відсотків, але менш прибутковий.

Викладена вище послідовність аналізу процентних доходів може бути представлена ??на схемі (рис 1).

Рис. 1. Послідовність аналізу процентних доходів

Банки поряд з процентними доходами отримують і непроцентні доходи.

Аналізуючи непроцентні доходи, слід насамперед визначити їх обсяг і структуру, виявити найбільш прибуткові види надання банком послуг.

На завершення розгляду методів аналізу доходів комерційного банку відзначимо, що для його проведення в банках є відповідна інформаційна база, однак такий аналіз, як показує практика, здійснюється не систематично, а тому й недостатньо використовуються результати аналізу доходів.

Таким чином, аналіз доходів банку доцільно проводити в наступній послідовності.

1. Аналіз доходів повинен передувати аналізу прибутку, оскільки вони є головним чинником формування прибутку. Аналітична оцінка доходів здійснюється за обсягом і структурою. В аналізі використовується два угруповання доходів.

2. Аналіз процентних доходів здійснюється в цілому і обов'язково за факторами їх зміни і причин зміни факторів.

3. Аналіз доцільно проводити з точки зору їх структури.

4. Аналіз непроцентних доходів слід проводити шляхом визначення їх обсягу, структури, виявлення найбільш вигідних услуг.1.2 Аналіз витрат банку

Витрати комерційного банку поряд з доходами є другим компонентом формування прибутку, тому є об'єктом ретельного аналізу. Усі витрати поділяються на процентні та непроцентні - таблиця 3.

Табл. 3. Угруповання витрат банку

 Номер

 Найменування витрат

 1 Витрати - всього

 2 Операційні витрати:

 3 сплачені відсотки

 4 сплачена комісія

 5 витрати з валютних операцій

 6 поштові, телеграфні витрати клієнтів

 7 Витрати по забезпеченню функціональної діяльності банку:

 8 заробітна плата та інші витрати з утримання штату

 9 чисті господарські витрати

 10 амортизаційні відрахування

 11 оплата послуг

 12 Інші витрати банку:

 13 штрафи сплачені

 14 відсотки і комісія минулих років

 15 інші витрати

Процентні витрати включають витрати по залученню коштів банків у депозити, коштів інших клієнтів в позики і депозити; з випуску боргових цінних паперів, орендній платі, а також інші витрати аналогічного характеру.

Непроцентні витрати в банках включають комісійні витрати; витрати з оплати праці; експлуатаційні витрати; витрати за операціями з іноземною валютою та іншими валютними цінностями; курсові різниці, інші поточні видатки.

Непроцентні (операційні) витрати є відносно постійними і керованими. Вони легше піддаються аналізу і контролю в порівнянні з іншими витратами банку.

Аналіз витратних статей проводиться аналогічно методології аналізу дохідних статей.

Процентні витрати займають значну частку в сумарних витратах банку. Деякі причини, що викликають зростання процентних витрат, носять об'єктивний характер і не залежать від банку. Однак існують чинники, які банк може усунути і тим самим зменшити процентні витрати, що відразу відіб'ється на зростанні прибутку банку. Процентні витрати залежить від двох факторів: середніх залишків по оплачуваних депозитах і середньої процентної ставки по депозитах.

Після виявлення, який з двох факторів найбільшою мірою вплинув на зміну сумарних процентних витрат, необхідно проаналізувати вплив факторів.

Методичні підходи до аналізу витрат на виконання банківських операцій наступні:

1. Аналізуються витрати по їх загальним обсягом і складом. Особлива увага приділяється факторному аналізу процентних витрат, а також аналізу причин зміни факторів.

2. Витрати з обслуговування розрахункових рахунків в банках найменші. Це найдешевший ресурс для банку. Збільшення зазначеного компонента в ресурсній базі зменшує процентні витрати банку.

3. Міжбанківський кредит є найбільш дорогим ресурсом. Збільшення його частки в структурі залучених коштів викликає сильне подорожчання кредитних ресурсів банку в цілому.

4. Аналіз витрат банку здійснюється в розрізі основних статей.

5. Аналіз витрат банку повинен включати роздільне вивчення витрат, пов'язаних з формуванням його пасивів і активів.

Усі розглянуті підходи до аналізу витрат переслідують одну мету - обґрунтувати правильність їх фактичного обчислення, що дозволить достовірно визначити банківську прібиль.1.3 Аналіз прибутку банку

Однією з основних цілей функціонування комерційного банку є отримання прибутку. Від її величини залежать збільшення власного капіталу, створення і поповнення резервних фондів, фінансування капітальних вкладень, розмір виплати дивідендів та покриття інших витрат.

- Аналіз прибутку проводиться в наступній послідовності:

вивчається бізнес-план щодо обсягу і складу прибутку;

оцінюється досягнутий банком загальний рівень прибутку за звітний період і в динаміці;

аналізуються балансовий прибуток, чистий прибуток, прибуток в розрізі видів банківської діяльності та виконуваних операцій, прибуток в розрізі структурних підрозділів;

проводиться аналіз використання прибутку.

Аналіз прибутку починається з вивчення бізнес-плану, який є частиною менеджменту в комерційних банках. При складанні бізнес-плану проводиться аналіз досягнутого рівня прибутку по її обсягом та складом.

План передбачає розрахунок величини планованих до вступу доходів банку з урахуванням наявних у нього ресурсів. При цьому прибуток від банківської діяльності визначається як в цілому по банку, так і за його підрозділам, включаючи філії. У плані передбачається отримання банком додаткових доходів (від продажу акцій, продажу активів, здачі в оренду основних фондів, надання платних послуг та ін.).

У процесі планування прибутку вивчаються вплив на її величину стану кредитного портфеля, відповідність термінів залучення депозитних коштів термінами надання кредитів. Головна увага приділяється оцінці планованого рівня прибутку, достатнього для формування активів і пасивів банку і підтримки його конкурентоспроможності на фінансовому ринку.

Зниження питомої ваги чистого прибутку в складі балансового прибутку свідчить про те, що балансовий прибуток зростає в банку більш низькими темпами порівняно з темпами зростання витрат, вироблених за рахунок прибутку. Цю тенденцію можна вважати позитивною.

На величину отриманого прибутку впливають внутрішні і зовнішні чинники. Внутрішні пов'язані з отриманням доходів і виробництвом витрат по здійсненню операцій банківської діяльності. Зовнішні фактори пов'язані зі станом ринкової кон'юнктури, прийнятими у звітному періоді новими нормативними, регулюючими банківську діяльність вказівками та іншими факторами.

Вплив впливу на прибуток внутрішніх і зовнішніх факторів в аналізі має бути розділене.

Для проведення факторного аналізу чистого прибутку розраховуються рентабельність акціонерного капіталу.

Рентабельність

акціонерного Чистий прибуток після оподаткування (1)

капіталу Акціонерний капітал

Приріст акціонерного капіталу розцінюється позитивно, якщо він відбувся за рахунок реінвестування прибутку, а не за рахунок приросту внесків коштів засновників.

Велике значення для оцінки прибутку банку має трендо-

вий аналіз в динаміці по роках, кварталах і місяцях.

Здійснюючи аналіз прибутку в динаміці, можна визначити

середнє значення прибутку за досліджуваний період і величину

впливу факторів, що визначають розмір відхилення від цього

середнього значення. Саме через ці відхилення можна перед-

бачити формування результату в подальшій діяльності

банку.

Відзначимо, що для проведення трендового аналізу необхідно дотримуватися вимог порівнянності аналізованих даних, що важко забезпечити в умовах відсутності офіційних значень рівня та індексів інфляції. Тому аналіз прибутку банків обмежується в основному порівнянням її фактичних значень з даними минулого року.

Існує розмежування операцій в банках, хоча досить умовне. Насамперед це валютні, кредитні, інвестиційні, депозитні операції та операції з цінними паперами.

За кредитними послуг прибутковість визначається як різниця між процентними доходами за кредитами і процентними витратами по депозитах. Таким же чином обчислюється величина прибутку, отриманого від окремих видів виданих позичок. Для проведення аналізу необхідно використовувати аналітичні дані про стан кредитного портфеля.

Якість прибутку, одержуваної від кредитних послуг, залежить від структури і якості видаваних позик. У процесі аналізу необхідно визначити величину прибутку, отриману від видачі сумнівних позик, позичок з підвищеним ризиком, а розмір збитків - від непогашених кредитів. Такий аналіз слід проводити окремо за короткостроковими та довгостроковими кредитами.

Одним із завдань аналізу є перевірка збалансованості кредитного портфеля за видами кредитів, термінів видачі позик, характеру їх забезпечення.

Депозитні операції банків бувають активними і пасивними ми. Активні операції банків пов'язані зі створенням резервів в Банку Росії. Такі активні депозитні операції (зберігання коштів на кореспондентських рахунках в банках, вкладення в цінні папери та ін.) Можуть приносити прибуток. У процесі аналізу слід виявити розмір прибутку, отриманого від зберігання коштів на кореспондентських рахунках і від вкладень у цінні папери.

Інвестиційні операції банку пов'язані з довгостроковим вкладенням коштів у виробництво, цінні папери або права спільної діяльності. Такі операції можуть приносити прибуток. Пов'язані з проведенням інвестиційних операцій витрати, як показує практика, невеликі спільної діяльності. Такі операції можуть приносити прибуток. Пов'язані з проведенням інвестиційних операцій витрати, як показує практика, невеликі.

При неефективної діяльності банку виникають фінансові втрати. Вони пов'язані з простроченням платежів ссудозаемщиком за кредити, простроченням нарахованих за ними відсотків, сплатою штрафів і пені, реалізацією основних засобів за ціною нижчою від залишкової вартості.

Головне при проведенні аналізу - правильно визначити фактичну суму втрат, їх видову структуру, а також вплив на зниження загального прибутку банку.

За результатами аналізу доцільно визначити можливі дії щодо зниження цих втрат.

У процесі аналізу прибутку дається оцінка не тільки ефективності формування прибутку, а й її використання.

На завершення розгляду аналізу формування і розподілу прибутку відзначимо, що він повинен бути доповнений оцінкою упущеної вигоди. Для цього треба з'ясувати, чи брав у звітному періоді банк рішення по залученню нових, перспективних клієнтів, що мають суттєві залишки коштів на своїх рахунках; чи використовуються можливості здешевлення і зростання ресурсної бази; чи вживаються заходи щодо зниження величини непрацюючих активів, вкладення коштів у цілях отримання доходу в діяльності інших, ефективно функціонуючих банків і комерційних структур.

З розгляду методичних підходів до аналізу прибутку можна зробити наступні висновки.

1. Аналіз прибутку в рамках бізнес-плану виступає як частина фінансового менеджменту. Головне в аналізі полягає в оцінці планованого рівня прибутку з точки зору достатності для формування активів і пасивів банку, підтримання його конкурентоспроможності на фінансовому ринку.

2. Важливою складовою частиною аналізу є факторний аналіз чистого прибутку із застосуванням різних характеристик показників рентабельності акціонерного капіталу. На зміну чистого прибутку порівняно з планом або попереднім періодом впливають фактори, що характеризують величину акціонерного капіталу, ефективність управління податками, ефективність контролю за витратами, ефективність управління активами та ефективність управління ресурсами.

3. Динамічний або трендовий аналіз прибутку необхідно здійснювати методами, що дозволяють визначати середнє значення прибутку за аналізований період і вплив факторів, що визначають відхилення фактичних значень прибутку від середнього значення.

4. Аналіз структури прибутку дозволяє насамперед визначити питому вагу процентного доходу як головної складової прибутку, а також вплив на нього величини активів, що приносять дохід, маржі і спреда.

5. Глибина аналізу прибутковості операцій та методичні підходи різні.

6. Аналіз прибутку в розрізі структурних підрозділів банку вимагає широкого використання даних аналітичного обліку. Більш доцільно проводити оцінку і аналіз прибутку не по структурним підрозділам, а по центрам формування прибутку, оскільки не всі структурні підрозділи приносять прібиль.1.4 Аналіз та оцінка рентабельності комерційного банку

Аналіз рентабельності проводиться з використанням звітності, яка складається на основі діючої системи рахунків, яка певною мірою узгоджена з міжнародними стандартами звітності.

Рентабельність банку слід розглядати у взаємозв'язку з показниками ліквідності та структурою активу і пасиву балансу. Банк повинен забезпечувати оптимальне співвідношення прибутковості і ліквідності, співвіднесені з ризиками банківської діяльності та з якістю кредитного портфеля.

Аналіз показників рентабельності слід проводити в наступній послідовності:

· Розрахунок фактичного значення коефіцієнтів рентабельності на основі форм річної та квартальної звітності;

· Порівняльна оцінка розрахованих коефіцієнтів прибутковості в динаміці;

· Виявлення ступеня впливу факторів на тенденцію в зміні коефіцієнтів;

· Оцінка факторів у взаємозв'язку з ліквідністю балансу та банківськими ризиками.

Коефіцієнтний аналіз прибутку здійснюється на основі звіту про прибутки і збитки.

Розглянемо методи коефіцієнтного аналізу рентабельності банку. Для декомпозіціонного аналізу прибутку використовуються такі фінансові параметри, як:

чистий прибуток;

чистий дохід;

середня величина активів;

середня величина власного капіталу.

З використанням цих показників аналіз рентабельності здійснюється в п'ять етапів.

На другому етапі аналізу розраховуються такі показники прибутковості.

1. Рентабельність активів (К1) визначається відношенням балансового прибутку до активів. Даний показник характеризує загальний рівень рентабельності всіх активів.

2. Рентабельність працюючих активів (К2) визначається відношенням балансового прибутку до суми працюючих активів. Показник (К2) є похідним від (К).

3. Мультиплікатор чистої вартості власного капіталу (К3) розраховується відношенням середньої величини активів до середньої величини власного капіталу.

4. Рентабельність капіталу (К4) визначається відношенням чистого доходу до середньої величини власного капіталу. Цей показник xapaктерізует достатність капіталу, він - один з найважливіших показників прибутковості. Йому має бути приділена основна увага при проведенні аналізу. Він вимірює прибутковість з точки зору акціонерів.

Рентабельність статутного капіталу (К5) розраховується в розвиток показника рентабельності капитали як відношення чистого доходу до середньої величини статутного капіталу.

Показники (К1і К2) розраховуються на основі всіх активів і працюючих активів, відповідно вони лише побічно характеризують ефективність діяльності банку.

Показники (К4і К5) вимірюють прибутковість з точки зору власника капіталу. Недолік цих показників полягає в тому, що вони можуть бути дуже високими навіть при недостатності власного або статутного капіталу. Тому доцільно при обчисленні цих коефіцієнтів приймати в розрахунках при визначенні власного капіталу не тільки їх оплачену, але і неоплачену частини. Величина неоплаченого статутного капіталу банку відображається в позабалансовому обліку.

На третьому етапі показник піддається детальному аналізу. Він поділяється на дві величини - маржу прибутку (М) і використання активів (А).

К1 = М * А, (2)

де М - співвідношення прибутку після оподаткування до загальної суми процентних та непроцентних доходів;

А - відношення загальної суми доходів до середньої величини загальної суми активів.

На цій стадії аналізу детальному вивченню піддаються складові прибутковості активів М і А. При визначенні М використовується чистий прибуток, при визначенні А - сумарний дохід. У процесі аналізу необхідно чистий прибуток виразити через загальну суму доходу за формулою

ЧП = Д-Р-3-Н, (3)

де ЧП - чистий прибуток;

Д - загальна сума доходів;

Р - загальна сума витрат;

3 - зміна резерву;

Н - невиплачені банком податки.

Сукупна сума доходів банку (Д) включає процентні доходи, комісійні доходи, доходи, отримані від переоцінки рахунків в іноземній валюті, від операцій з купівлі-продажу цінних паперів і дорогоцінних металів, від позитивної переоцінки цінних паперів і дорогоцінних металів, від операцій РЕПО та ін .

Сукупна сума витрат банку (Р) включає процентні витрати, комісійні витрати, витрати на утримання апарату та соціально-побутові, експлуатаційні, від переоцінки рахунків в іноземній валюті, від операцій з купівлі-продажу цінних паперів і дорогоцінних металів, від негативних результатів переоцінки цінних паперів і дорогоцінних металів, від операцій РЕПО та ін.

Величина 3 означає загальну зміну резерву на можливі втрати по позиках, під знецінення цінних паперів та інші резерви.

Величина Н - сума виплачуваного банком податку на прибуток та інші податки.

На четвертому етапі аналізу окремі компоненти рентабельності (К1) вивчаються по відношенню до сукупного доходу або сукупних активів. По кожному компоненту формули виявляються їх питома вага і динаміка. Виявлені відхилення і причини їх допущення дозволяють оцінити і якісно змінити фінансову діяльність банку.

З метою поглиблення аналізу на цій стадії доцільно розрахувати окремо величини чистої процентної маржі по кредитах, за цінними паперами, за валютними цінностям і іншими операціями. При визначенні цих величин використовується спільний знаменник - активи, що приносять дохід.

Чиста процентна маржа (M1) визначається відношенням чистого процентного доходу з розміщення та залучення коштів до середньої величини активів, що приносять дохід. Чистий процентний дохід являє собою різницю процентних доходів і витрат. Цей показник, по суті, оцінює прибутковість кредитного портфеля банку. Якщо при визначенні процентної маржі в якості знаменника формули замість активів, що приносять дохід, використовувати сукупні активи, то буде визначений показник загальної процентної маржі. Динаміка цього показника дає керівництву банку інформацію про необхідність зміни процентної ставки, обсягу і структури дохідних активів і зобов'язань.

Чиста маржа з ??цінних паперів (М2) визначається відношенням чистого доходу за цінними паперами, борговими зобов'язаннями та векселями до активів, що приносить дохід. Цей показник призначений для визначення прибутковості фондового портфеля банку і обчислюється відношенням різниці доходів і витрат за операціями з цінними паперами до середньої величини активів, що приносять дохід.

Чиста маржа по валютних цінностей (М3) визначається відношенням чистого доходу за операціями на валютному ринку і від переоцінки рахунків в іноземній валюті до активів, що приносить дохід. Цей показник призначений для обчислення рентабельності валютних операцій банку, який визначається як відношення різниці доходів і витрат за операціями на валютному ринку до середньої величини активів, що приносять дохід.

Чиста маржа за іншими операціями (М4) визначається відношенням чистого доходу за іншими операціями до активів, що приносить дохід. Цей показник використовується для обчислення прибутковості інших операцій банку і представляє відношення різниці доходів і витрат за іншими операціями до середньої величини активів, що приносять дохід.

Склад інших доходів і витрат значний. До складу інших доходів входять дивіденди отримані (крім акцій), штрафи, пені, неустойки отримані та інші доходи. До інших витрат відносяться витрати на утримання апарату, соціально-побутові витрати, штрафи, пені, неустойки сплачені та інші витрати.

Вище ми розглянули схему послідовності деталізованого аналізу показників рентабельності комерційного банку на етапах IV. Оцінка показників рентабельності з різним ступенем деталізації визначається конкретними цілями аналізу.

Разом з тим відзначимо, що в рамках всіх етапів аналізу були розглянуті не всі показники рентабельності. У міжнародній практиці банківського аналізу розраховуються ще показник рентабельності операційної прибутковості, маржа від посередницького доходу, рентабельність всіх активів і активів, що приносять дохід, скоригований на превалирующую процентну ставку, та ін. Для їх обчислення потрібно широке залучення даних обліку.

З розгляду методологічного підходу до аналізу рентабельності зробимо наступні висновки.

1. Рентабельність банку слід розглядати не ізольовано, а у взаємозв'язку з показниками ліквідності, структури активу і пасиву балансу. У банку має бути досягнуто оптимальне співвідношення рентабельності, ліквідності, якості кредитного портфеля і ризиків.

2. Коефіцієнтний аналіз рентабельності (прибутку на власний капітал) проводиться із застосуванням показників чистого доходу, чистого прибутку, активів і власного капіталу. Відзначимо, що показники (К4і К5) можуть бути високими навіть при недостатності власного або статутного капіталу. Доцільно при обчисленні цих показників у розрахунках при визначенні власне го капіталу приймати не тільки їх оплачену, але і неоплачену частину, яка відображається у позабалансовому обліку.

3. Аналіз здійснюється в п'ять етапів. На першому етапі розраховуються показники, використовувані при обчисленні показників рентабельності; на другому - п'ять основних показників рентабельності, чотири з яких визначаються ставленням до середньої величини власного капіталу, а один - до загальної суми активів. На третьому етапі визначається рентабельність активів, на четвертому - маржа прибутку, а на п'ятому проводиться подальша деталізація показників рентабельності.

4. Аналіз рентабельності здійснюється з використанням звітності на основі діючої системи рахунків, яка ще не повністю відповідає міжнародним стандартам. У міжнародній практиці обчислюються ще показник операційної прибутковості, рентабельність всіх активів і активів, що приносять дохід, скоригований на превалирующую процентну ставку; розраховується і аналізується на основі даних обліку рентабельність різних фінансових інструментів (міжбанківських кредитів, векселів, лізингу, факторингу та ін.). Такий аналіз дозволяє, безумовно, отримувати більш повну оцінку діяльності банку.

2. Огляд поточного стану рентабельності комерційного банку

До недавнього часу в російських банках практично був відсутній аналіз банківської діяльності; в цьому не було необхідності, оскільки жорстка регламентація зумовлювала результати функціонування будь-якого банку. Зараз, коли радикально вирішене питання незалежності комерційних банків від диктату виконавчих і розпорядчих органів влади і управління, активно впливали на оперативну діяльність банків, проведення самостійного аналізу діяльності кожним банком абсолютно необхідно. Аналіз банківської діяльності з точки зору її прибутковості дозволяє керівництву сформувати відповідну кредитну політику, виявити «вузькі» місця, розробити заходи щодо їх ліквідації.

Зарубіжні комерційні банки приділяють даному питанню велику увагу. Не так давно в американських банках поширилася концепція високорентабельної банківської діяльності. Концепція містить три компоненти.

1. Максимізація доходів: від надання кредитів; з цінних паперів, не оподатковуваних податком: підтримання достатньо гнучкою структури активів, пристосованої до змін процентної ставки.

2. Мінімізація витрат: підтримання оптимальної структури пасивів; мінімізація втрат від безнадійних кредитів; контроль за поточними витратами, в тому числі за засобами, що направляються на заробітну плату персоналу. Тут отримав розвиток принцип: краще досягти ефекту шляхом скорочення кількості зайнятих, ніж знизити індивідуальний заробіток фахівця банку.

3. Грамотний менеджмент. Він охоплює реалізацію перших двох компонентів.

Щоб максимізувати прибуток, банківський менеджмент спирається на чітко розроблену аналітичну базу. У зарубіжних комерційних банках аналіз банківської діяльності охоплює чотири великих етапи.

1) Звичайне зіставлення діяльності банку за певний період з базовим періодом.

2) Оцінка питомих ваг кожної активної і пасивної статті балансу в загальному обсязі відповідно активів і пасивів банку, а також аналіз питомої ваги обсягу доходу, отримуваного від кожного виду діяльності, в загальній сумі доходу.

3) Аналіз змін по основних банківських рахунків за допомогою індексного методу.

4) Аналіз діяльності за допомогою коефіцієнтів, в тому числі коефіцієнтів ліквідності.

Аналіз банківської діяльності виходить за рамки одного банку: отримані результати зіставляються з даними інших аналогічних інститутів. Тільки після цього робляться остаточні виводи.2.1 Аналіз рентабельності найбільших російських банків

За даними джерела інформації, був опублікував черговий рейтинг кращих банків. У рейтингу за підсумками 2007 року взяли участь 100 комерційних банків.

Аналізуючи ці рейтинги за величиною власного капіталу та величиною активів можемо побачити, що Ощадбанк Росії займає лідируючі позиції за даними двох рейтингів.

Проаналізувавши дані рентабельності активів отримали середню величину активів, рівну 3,08% для 100 банків.

Для того щоб порахувати коефіцієнти ROA та ROE виберемо 10 банків з наявних списків рейтингів:

Табл. 4. Аналіз показників ROA та ROE найбільших російських банків, на 1 січня 2008

 Найменування банку ROA,% ROE,%

 СБЕРБАНК 3,7 28,5

 ВТБ 2,4 10

 Газпромбанк 2,5 20,8

 БАНК МОСКВИ 2,6 28,9

 УРАЛСИБ 1,5 13,6

 МДМ БАНК 4 30,8

 РОСІЙСКИЙ СТАНДАРТ 5,2 40

 УРСА БАНК 2,4 8,3

 БАНК ВІДРОДЖЕННЯ 2,9 26,4

 БАНК САНКТ-ПЕТЕРБУРГ 3,6 30

За даними таблиці найменше значення показника ROA у Уралсиб банку. Це говорить про те, що банк неефективно використовує свої активи.

Ощадбанк не втрачає свої позиції і тримається на першому місці, на рівні 3,7%. Це говорить про нормальну налагодженій роботі банку, ефективному використанні своїх активів і отриманні прибутку від операцій.

Аналізуючи показник рентабельності капіталу (ROE), можна помітити що на останньому місці знаходиться Урса Банк, а на першому МДМ Банк.

Чим вище даний коефіцієнт, тим вище прибуток, що припадає на акцію, і тим більше розмір потенційних дівідендов.2.2 Аналіз рентабельності закордонного банку на прикладі Банку Австрії «Кредитанштальт»

Банк Австрія Кредитанштальт є акціонером «ЮніКредит Банк». Аналізуючи діяльність Банку Австрія Кредитанштальт (ВА-СА) можна сказати, що Банк в першому півріччі 2007 року продовжив демонструвати впевнені темпи зростання. Свій внесок у ці результати внесли всі підрозділи банку. Значно покращилися показники бізнесу в Австрії.

У першому півріччі 2007 чистий прибуток ВА-СА після оподаткування зріс на 76,1 відсотка до 1 208 млн. Євро (перше півріччя 2006: 686 млн. Євро (проформа)). Коефіцієнт ROE після оподаткування склав 18,7 відсотка. Коефіцієнт співвідношення витрат до доходів, на рівні 48,9 відсотка, вперше опустився нижче 50-відсоткової позначки (перше півріччя 2006: 57,7 відсотка) .Дані зі звіту про прибутки і збитки говорять про те, що чистий процентний дохід ВА-СА в першому півріччі 2007 виріс на 16,2 відсотка до 1838 млн. євро (2006: 1582 млн. євро). Чистий комісійний дохід також продемонстрував зростання - на 17,6 відсотка до 1054 млн. Євро (2006: 897 млн. Євро). Чистий торговельний дохід склав 224 млн. Євро, що на 28,7 відсотка нижче аналогічного показника минулого року (2006: 314 млн. Євро).

Операційні витрати скоротилися на 3,7 відсотка до 1 584 млн. Євро (2006: 1645 млн. Євро). Таким чином, операційний прибуток ВА-СА склала 1 657 млн. Євро, збільшившись порівняно з минулим роком на 37,5 відсотка (2006: 1205 млн. Євро). Чисті витрати на знецінення кредитів, а також формування резервів за гарантіями та зобов'язаннями склали 208 млн. Євро, що можна порівняти з показником минулого року (2006: 205 млн. Євро).

Прибуток до оподаткування склав 1528 млн. Євро, що на 53,2 відсотка вище аналогічного показника минулого року (2006: 997 млн. Євро). Консолідований прибуток після оподаткування збільшився в першому півріччі 2007 на 76,1 відсотка до 1208 млн. Євро (2006: 686 млн. Євро).

На основі даних результатів були розраховані наступні фінансові показники:

· Рентабельність власних коштів (ROE) до оподаткування склав 22,6 відсотка

· Рентабельність власних коштів (ROE) після оподаткування склав 18,7 відсотка

· Ставлення витрат до доходу покращилося до 48,9 відсотка (2006: 57,7 відсотка)

· Ставлення ризиків до доходів покращився з 13 відсотків до 11,3 відсотка

· Показник достатності капіталу першого рівня (Tier I) склав 10,4 відсотка; загальна достатність капіталу склала 13,5 відсотка.

ВА-СА веде облік результатів діяльності в рамках п'яти Управлінь: Роздрібні послуги, Private Banking і управління активами, Корпоративні послуги, Ринки та інвестиційні банківські послуги, і Центральна та Східна Європа (ЦСЄ). Банк також враховує результати діяльності свого Корпоративного Центру.

Розглядаючи результати діяльності Банку Австрії «Кредитанштальт» у цих напрямках можемо отримати такі дані:

У першому півріччі 2007 прибуток до оподаткування Управління роздрібних послуг склала 72 млн. Євро (2006: збитки до оподаткування у 7 млн. Євро), продовжуючи, таким чином, позитивну тенденцію в цьому сегменті. Дані результати були досягнуті в рамках дворічної програми, яка дозволила банку суттєво посилити свої позиції в клієнтських взаєминах, а також, наприклад, сфокусуватися на таких продуктах, як гарантії, у своїй діяльності з цінними паперами. Коефіцієнт ROE до оподаткування досяг 14 відсотків, відношення витрат до доходу склало 73,5 відсотка (2006: 83,9 відсотка).

Прибуток до оподаткування Управління Private Banking і управління активами в першому півріччі 2007 склала 44 млн. Євро, що на 27,3 відсотка перевищує аналогічний показник минулого року (2006: 34 млн. Євро). Коефіцієнт ROE до оподаткування склав 43,6 відсотка (2006: 44,2 відсотка), відношення витрат до доходу склало 52,5 відсотка (2006: 58,6 відсотка).

Зростання прибутку до оподаткування Управління Корпоративних послуг у першому півріччі 2007 склав 9,1 відсотка до 323 млн. Євро (2006: 296 млн. Євро). Коефіцієнт ROE до оподаткування склав 27,7 відсотка (2006: 24,6 відсотка), відношення витрат до доходу склало 37,0 відсотка (2006: 40,5 відсотка). Управління Корпоративних послуг - поряд з Управлінням ринку та інвестиційної банківських послуг - отримує суттєві переваги активної кооперації в рамках Групи UniCredit, переважно, але не обмежуючись, транснаціональними операціями. У 2006 році компанія CA IB Corporate Finance Beratungs GmbH була частиною Управління Корпоративних послуг. У 2007 році вона була переведена в управління ринку та інвестиційної банківських послуг.

Прибуток до оподаткування Управління ринку та інвестиційної банківських послуг досягла 187 млн. Євро, що становить зростання в 21,1 відсотка (2006: 155 млн. Євро). Коефіцієнт ROE до оподаткування склав 87,5 відсотка (2006: 100,1 відсотка), відношення витрат до доходу склало 37,5 відсотка (2006: 33,7 відсотка).

Управління ЦСЄ продемонструвало зростання прибутку до оподаткування в 77,6 відсотка до 679 млн. Євро (2006: 383 млн. Євро), однією з причин чого стало розширення меж бізнесу. Коефіцієнт ROE до оподаткування склав 20,1 відсотка (2006: 19,4 відсотка), відношення витрат до доходу склало 50,2 відсотка (2006: 51,7 відсотка).

Об'єднання банків ЦСЄ, що входять до Групи UniCredit (за винятком ринків Польщі) в Управління ЦСЄ значно розширило кордони діяльності ВА-СА в регіоні. До інтеграції до Групи UniCredit ВА-СА контролював банківську мережу в 10 країнах, включаючи Польщу, обсяг бізнесу якої досягав 40 млрд. Євро. Сьогодні мережа охоплює 15 країн і її сукупні активи становлять близько 80 млрд. Євро. На сьогоднішній день це найбільша банківська мережа в центральній і східній Європі.

Крім того, ВА-СА завершив операції з придбання інституційного бізнесу російського брокерського будинку "Атон» і що залишається акціонерного капіталу ЮніКредит Банку. Загальна вартість покупки «Атон» склав 424 млн. Доларів США (близько 307 млн. Євро за поточним обмінним курсом). Дана угода дозволила Групі UniCredit увійти до числа п'яти найбільших інвестиційних банків Росії і зайняти значимі позиції в такому сегменті, як торгівля акціями та паперами з фіксованим доходом, а також у сфері надання консалтингових послуг з корпоративного фінансірованію.Аналізіруя Бухгалтерський баланс банку можемо простежити, що сукупні активи зросли на 31,6 відсотка до 203,0 млрд. євро в порівнянні з показником на кінець 2006 року (на 31 грудня 2006: 154300000000. євро). Зростання з урахуванням корекції (проформа) склав 6,1 відсотка (2006: 191400000000. Євро).

Активи: фінансові (торгові) активи зросли на 3,6 відсотка до 17,3 млрд. Євро (2006: 16,7 млрд. Євро). Кредити та кошти в кредитних організаціях склали 46600 млн. Євро, збільшившись на 43,4 відсотка (2006: 32500000000. Євро). Кредити клієнтам зросли на 30,6 відсотка до 104 600 000 000. Євро (2006: 80100000000. Євро).

Пасиви: кошти кредитних організацій збільшилися на 25,4 відсотка до 60,6 млрд. Євро (2006: 48300000000. Євро). Кошти клієнтів зросли на 54,1 відсотка до 84,7 млрд. Євро (2006: 55,0 млрд. Євро). Боргові розписки, включаючи бонди, виросли на 1,9 відсотка до 25,8 млрд. Євро (2006: 25,3 млрд. Євро). Власні кошти збільшилися на 41,1 відсотка до 14,3 млрд. Євро (2006: 10,1 млрд. Євро).

На 30 червня 2007 штат ВА-СА налічував 49192 співробітників, що на 28 105 більше, ніж у попередньому році (31 грудня 2006: 21087 співробітників). За даний період кількість відділень збільшилася на 1 214 до 2 284 (2006: 1070). Дане зростання є результатом перекладу банківської діяльності підрозділів UniCredit і HVB у ЦСЄ в управління ВА-СА.

Аналізуючи діяльність ВА-СА по 4 напрямках, отримаємо таку діаграму, за якою можна простежити динаміку зміни коефіцієнта ROE до оподаткування за два роки.

Коефіцієнт прибутковості банку на капітал (ROE) - показує ефективність роботи банку-контрагента з точки зору його акціонерів.

Чим вищий цей коефіцієнт, тим вище прибуток, що припадає на акцію, і тим більше розмір потенційних дивідендів.

У нашому випадку, найбільше значення цього показника досягається в 2006 році в сфері ринку та інвестиційних банківських послуг.

У другому розділі були розглянуті такі важливі питання як огляд поточного стану рентабельності комерційного банку, також було розглянуто приклад закордонного банку, підраховані та проаналізовані деякі його коефіцієнти.

Були розглянуті рейтинги банків за величиною власного капіталу та величиною активів, пораховані коефіцієнти ROA та ROE.

3. Аналіз діяльності комерційного банку на прикладі «ЮніКредит Банк» 3.1 Історія та основні етапи розвитку ЮніКредит Банку

Міжнародний Московський Банк був заснований в Москві 19 жовтня 1989. Першим з російських (тоді радянських) банків, він привернув до формування свого капіталу кошти іноземних банківських установ. У число його засновників увійшли три вітчизняних банку (Зовнішекономбанк - 20%, Ощадбанк - 10%, Промстройбанк - 10%) і п'ять міжнародних банків (Bayerische Vereinsbank AG, Creditanstalt-Bankverein, Banka Commerciale Italiana, Credit Lyonnais і Kansalis-Osaki-Pankki) , кожному з яких належало по 12%. У червні 1994 року Зовнішекономбанк вийшов зі складу акціонерів ММБ. Його акції були розподілені рівними частками між двома новими акціонерами - Внешторгбанком і Євробанком (Франція). З моменту створення Міжнародний Московський Банк поставив перед собою завдання відповідати діловій практиці кращих банків світу, використовуючи для цього сучасні банківські технології та фінансові інструменти, а також досвід діяльності своїх акціонерів.

У 1990 банк став членом міжнародної організації SWIFT (Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication) і приступив до виконання міжнародних розрахункових та інших операцій.

У 1991 році ММБ першим серед російських комерційних банків отримав Генеральну ліцензію ЦБ на здійснення операцій з іноземною валютою, що дозволило банку зайняти лідируючі позиції в сфері обслуговування зовнішньоторговельних операцій і в інших областях банківської діяльності. У наступні роки тривало успішний розвиток банку: з'являлися нові продукти та послуги, росла клієнтська база, удосконалювалися технології, розширювалася кореспондентська мережа, ріс штат співробітників, оптимізувати організаційну структуру. ММБ став одним з найбільших банків Росії за величиною сукупних активів, визнаним авторитетом в області міжнародних розрахунків, привабливим партнером для російських комерційних банків і корпоративних клієнтів, завоювавши репутацію серйозного і надійного банку.

Традиційно консервативна і зважена політика на внутрішньому фінансовому ринку дозволила ММБ успішно подолати фінансову кризу 1998 року. Навіть у найбільш критичний період банк не затримав жодного платіжного доручення клієнтів, продовжуючи виконувати свої домовленості з російськими та зарубіжними партнерами. Основоположні принципи політики ММБ - підтримання високої ліквідності і консервативний підхід до прийняття ризиків - були ключовими умовами, що дозволили банку виконати всі свої зобов'язання і продовжувати обслуговування клієнтів.

У вересні 2000 року агентство Thomson Financial BankWatch підвищило кредитний рейтинг ММБ до максимально можливого значення, обмеженого лише суверенним рейтингом Росії: з «CCC» до «B-». На той момент це була найвища оцінка із привласнених іноземному або вітчизняному банку, чинному в Росії. ММБ увійшов до числа перших трьох російських банків, чиї рейтинги були підвищені після кризи 1998 року. Наприкінці 2000 року журнал Central European присвоїв ММБ почесне звання «Кращий російський банк десятиліття» (1989-1999).

1 жовтня 2001 відбулося успішне об'єднання Міжнародного Московського Банку (ММБ) і Банку Австрія Кредитанштальт (Росія), дочірньої структури Bank Austria. ММБ став правонаступником Банку Австрія Кредитанштальт (Росія) і в повній мірі прийняв на себе всі його зобов'язання перед клієнтами щодо збереження що знаходяться на рахунках грошових коштів, їх виплаті на першу вимогу клієнта і своєчасному проведенню розрахунків.

Злиття зміцнило позиції нового банку і підвищило його конкурентоспроможність. До інтеграції сильною стороною діяльності ММБ було обслуговування корпоративної клієнтури, а Банку Австрія Кредитанштальт (Росія) - надання роздрібних банківських послуг. В результаті злиття з'явився банк, здатний надавати широкий спектр висококласних послуг з використанням сучасних технологій. Реорганізований банк зберіг назву «Міжнародний Московський Банк». На період злиття його капітал склав більше 100 млн. Доларів США, а сукупна величина активів досягла 2,8 млрд. Доларів США.

Об'єднаний банк успадкував такі традиційні для ММБ і Банку Австрія Кредитанштальт (Росія) риси, як надійність, респектабельність і якість обслуговування. В результаті злиття у клієнтів об'єднаного банку з'явився цілий ряд переваг. Приватної клієнтурі поряд з традиційними операціями (платежі, депозити) був запропонований ряд нових кредитних продуктів та послуги з управління активами. Банк розширив спектр послуг з операцій з пластиковими картами і зміцнив свої позиції в картковому бізнесі. Корпоративна клієнтура отримала більш широку мережу обслуговування, як у Москві та Санкт-Петербурзі, так і в регіонах Росії.

На початку 2002 року міжнародне рейтингове агентство Standard & Poor's присвоїло Міжнародному Московському Банку довгостроковий кредитний рейтинг «В-», короткостроковий кредитний рейтинг і рейтинг депозитних сертифікатів «С», прогноз «Стабільний». У вересні 2002 року довгостроковий кредитний рейтинг банку був підвищений до «В». Цей рейтинг був підтверджений 28 березня 2003. 2 вересня 2003 Standard & Poor's знову підвищило кредитні рейтинги ММБ: довгостроковий - до рівня «В +», короткостроковий - до рівня «В».

21 грудня 2004 довгостроковий кредитний рейтинг ММБ був підвищений агентством Standard & Poor's до рівня «ВB-». Одночасно були підтверджені короткострокові кредитний рейтинг контрагента і рейтинг депозитних сертифікатів на рівні «В». Прогноз - «Стабільний». Таким чином, ММБ займає найбільш високу позицію серед рейтингів Standard & Poor's, присвоєних російським комерційним банкам.

Згідно з результатами рейтингу надійності депозитаріїв, представленим Фондом розвитку фінансових досліджень «Інфраструктурний інститут», за підсумками 1 півріччя 2002 ММБ увійшов до складу групи надійності ААА.

У вересні 2004 року позачергові збори акціонерів Міжнародного Московського Банку прийняло рішення про збільшення статутного капіталу майже на 3 млрд. Рублів. В результаті цього рішення загальний розмір основного капіталу перевищив 9,5 млрд. Рублів, що еквівалентно 320 млн. Доларів США (відповідно до МСФЗ). Також було прийнято рішення про передачу контрольного пакету акцій (52,88%) одному з акціонерів ММБ - HVB Group.

12 червня 2005 Спікер Правління Групи HVB, Дітер Рампль і Глава Групи UniCredit, Алессандро Профумо, виступили із заявою про об'єднання очолюваних ними банківських груп. Італійська банківська група UniCredit входить до числа європейських банків, що відрізняються високою рентабельністю та ефективністю. Група представляє інтереси понад 28 мільйонів клієнтів по всій Європі. Більш 7000 філій займаються обслуговуванням клієнтів. Об'єднання HVB і UniCredit стало основним етапом в процесі утворення першого загальноєвропейського банку (The First Truly European Bank) з яскраво вираженою орієнтацією бізнесу на країни Центральної та Східної Європи, частиною якого тепер є Росія та Міжнародний Московський Банк.

20 червня 2006 Bayerische Hypo - und Vereinsbank AG уклав угоду з Nordea Bank Finland Plc про придбання додаткового пакета 26,44% голосуючих акцій ЗАТ ММБ.

У грудні 2006 року Банк Австрія Кредитанштальт (BA-CA) завершив операцію з придбання пакета акцій (19,77%) ММБ, що належить ВТБ Банку Франція СА (раніше Комерційний банк для Північної Європи BCEN-Eurobank). 11 січня 2007 BA-CA завершив операцію з придбання контрольного пакету акцій ММБ, що раніше належав Байеріше Хіпоунд Ферайнсбанк АГ (HVB). Дана угода стала черговим кроком у реорганізації Групи УніКредит, всередині якої BA-CA відповідає за бізнес у Центральній та Східній Європі.

У квітні 2007 року ММБ був перейменований в ЮніКредит Банк.

ЮніКредит Банк прагне до постійного підвищення якості надаваних послуг і розробці нових продуктів, що користуються попитом з боку клієнтів. Поряд з цим, банк безперервно працює над вдосконаленням процедур управління ризиками та посиленням контролю над витратами. Основне завдання банку полягає в наданні першокласних фінансових послуг на благо російської економіки, своїх клієнтів і акціонеров.3.2 Аналіз фінансового стану банку

ЮніКредит Банк - це російський універсальний комерційний банк, що входить в число десяти найбільших банківських установ країни. Акціонерами банку є всесвітньо відомі зарубіжні банки. В даний час капітал банку становить 796138000 доларів США, а сукупна величина активів перевищує 9376738 тисяч доларів США.

У банку обслуговуються понад 260 тисяч фізичних осіб та 8000 корпоративних клієнтів, а також більш 9200 підприємств малого та середнього бізнесу. Більше 85 з 200 найбільших російських компаній розглядають ЮніКредит Банк в якості одного зі своїх основних банківських партнерів. У середині 2006 року кредитний портфель банку склав понад 4,1 млрд. Доларів США. Кореспондентська мережа банку є однією з найбільших в Росії і охоплює понад 1700 банків. Більше 300 банків відкрили в ЮніКредит Банку рахунки «Лоро». Банк проводить всі види платежів у всіх основних валютах.

Спираючись на потужний потенціал своїх акціонерів, банк посідає одне з провідних місць в російській банківській системі. У своїй діяльності банк керується міжнародними комерційними правилами і стандартами, а також консервативним підходом до оцінки ризиків. Аналіз діяльності банку з боку авторитетних рейтингових агентств свідчить, що ліквідність банку перевищує середній рівень російських банків. Це відображає хорошу репутацію банку, надійні джерела фінансування та значні вкладення в ліквідні активи.

У жовтні 2006 року міжнародне рейтингове агентство Fitch Ratings підвищило рейтинг дефолту емітента («РДЕ») в іноземній і національній валюті з «ВВВ +» до «А-» - найвищий рейтинг серед російських банків (на момент присудження рейтингу).

Також у жовтні 2006 року міжнародне рейтингове агентство Standard & Poor's підвищило довгостроковий і короткостроковий кредитний рейтинг Банку з рівня ВВ / B до ВВВ- / А-3. Прогноз за рейтингами - «Стабільний».

Підвищення рейтингів послідувало за оголошенням 10 жовтня 2006 про успішне завершення даної угоди, в результаті якої сумарне участь UniCredito в капіталі банку збільшується з 53 до 79%, і внаслідок цього зростає очікувана підтримка з боку UniCredito. Додатковим позитивним чинником стала планована додаткова емісія в розмірі близько 100 млн. Доларів США.

В якості факторів, які також позитивно впливають на рейтинги, S & P виділила сильні комерційні позиції Банку на російському ринку послуг корпоративного фінансування, наявність високорозвиненої системи ризик-менеджменту, високу ліквідність і хороший рівень рентабельності.

Сьогодні своє головне завдання менеджмент ЮніКредит Банку бачить у постійному розширенні надаються клієнтам послуг та їх високій якості. Банк відкриває і веде рахунки в російській та іноземних валютах, здійснює платіжно-розрахункове обслуговування. За дорученням своїх клієнтів банк управляє їх засобами, проводить операції з валютою і цінними паперами на російському і міжнародному ринках, надає різні види кредитування. ЮніКредит надає такі спеціалізовані послуги, як лізинг і фінансовий консалтинг, синдицирование кредитів, депозитарне обслуговування. У ЮніКредит Банку функціонують системи «Банк - Клієнт» (IMB-Link) та «Інтернет - Банк - Клієнт» (Enter.IMB), які дозволяють клієнтам управляти своїми коштами в банку, не залишаючи свого офісу або будинку. Активно розвиваючи обслуговування фізичних осіб, банк пропонує приватним клієнтам весь спектр банківських карт VISA International і MasterCard International.

Послуги клієнтам надають 25 московських відділень, шість відділень і філія ЮніКредит в Санкт-Петербурзі, філії у Воронежі, Єкатеринбурзі, Краснодарі, Пермі, Ростові-на-Дону, Самарі і філія і відділення в Челябінську, додатковий офіс в Магнітогорську, а також регіональні представництва в Архангельську, Бєлгороді, Волгограді, Казані, Красноярську, Нижньому Новгороді, Новосибірську, Омську, Саратові, Ставрополі та Уфі.

У найближчі п'ять років основними пріоритетами в діяльності ЮніКредит Банку будуть збільшення клієнтської бази підприємств малого та середнього бізнесу не тільки в Москві та Санкт-Петербурзі, але і в регіонах, розвиток роздрібного бізнесу, підвищення якості обслуговування. Як і раніше, банк планує активно працювати з великими корпоративними клієнтами.

3.3 Аналіз рентабельності «ЮніКредит Банку»

ЮніКредит Банк - це російський універсальний комерційний банк, що входить в число десяти найбільших банківських установ країни. Акціонерами банку є всесвітньо відомі зарубіжні банки. В даний час капітал банку становить 796 138 000 доларів США, а сукупна величина активів перевищує 9376738 тисяч доларів США.

Розглядаючи основні фінансові показники ЮніКредит Банку по МСФО, можемо спостерігати тенденцію розвитку таких показників як рентабельність капіталу (ROE) і рентабельність активів (ROA) за певний період часу.

Табл. 4. Основні фінансові показники ЮніКредит Банку по МСФО

 Показник, тис. Дол 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006

 Рентабельність капіталу - за середньорічним значенням (ROE) 26% 52,5% 16,9% 33,8% 38,4% 28% 37,1%

 Рентабельність капіталу за середньорічним значенням, за вирахуванням гудвілу (ROE) 3 - 64,5% 18,4% 34,9% 39,9% 28% 37,1%

 Рентабельність активів за середньорічним значенням (ROA) 1,1% 2,1% 1% 2,2% 2,8% 2,4% 3,2%

 Достатність капіталу 1-го рівня за методологією БМР (BIS) 6,2% 10,4% 9,5% 8,7% 9% 8,9% 9,1%

 Достатність сукупного капіталу за методологією БМР (BIS) 8,2% 14,3% 12,6% 11% 13,5% 11,9% 12,5%

 Коефіцієнт витрат на одиницю доходу 64,3% 44,6% 62,5% 42,3% 39,2% 44,9% 37,9%

Ці два показники є невід'ємною частиною при аналізі та оцінці рентабельності комерційного банку.

Коефіцієнт прибутковості за активами (ROA) - характеризує прибутковість операцій банку-контрагента в цілому.

Коефіцієнт прибутковості банку на капітал (ROE) - показує ефективність роботи банку-контрагента з точки зору його акціонерів.

Аналізуючи ці показники, можемо побудувати їх графіки спираючись на дані таблиці 4:

За графіком видно, що найбільше значення показник сягає в 2001 році, а найменше в 2002 році. Після 2002 року значення показника більш стабільно.

Рентабельність власного капіталу показує розмір чистого прибутку, яка була генерована власним капіталом банку, характеризує ступінь привабливості об'єкта для вкладення коштів акціонерів. Чим вище даний коефіцієнт, тим вище прибуток, що припадає на акцію, і тим більше розмір потенційних дивідендів.

Аналізуючи графік рентабельності активів, робимо висновок, що найбільше значення цього показника в 2006 році, а найменше в 2000 році.

За графіком видно, що починаючи з 2005 року значення показника починає зростати. Це говорить про те, що банк ефективно розпоряджається своїми активами, отже, операції здійснюються банком приносять йому прибуток.

Наведемо аналіз основних показників діяльності банку:

Відповідно до МСФЗ чистий прибуток після оподаткування в 2006 році склала 219,6 млн. Дол. Це на 108%, або на 113 900 000. Дол., Перевищує показник попереднього року і є рекордним обсягом прибутку, отриманим Банком за всю його 17 - річну історію.

Чистий процентний дохід в 2006 році склав 217,6 млн. Дол. І на 46%, або на 68,1 млн. Дол., Перевищив показник 2005 року.

Непроцентний дохід склав в 2006 році 222 600 000. Дол. (Проти 100 700 000. Дол. У 2005 році). Несподівано високий дохід від операційного капіталу, викликаний падінням офіційного курсу долара з 28,79 до 26,33 руб., Суттєво вплинув на прибуток за торговельними операціями в іноземній валюті, яка перевищила показник попереднього року н а 104200000. Дол.

Розрахуємо деякі коефіцієнти і проаналізуємо діяльність ЮніКредит Банку за методикою запропонованою в першому розділі (додаток 4-7).

Табл. 5. Аналіз коефіцієнтів ЮніКредит Банку за 2004-2006 роки

 Показник 2004 2005 2006

 Рентабельність активів 3% 2,6% 2,3%

 Рентабельність власного капіталу 39,7% 28,5% 27,4%

За даними таблиці 5 можемо спостерігати стійке зниження коефіцієнтів рентабельності активів і рентабельності власного капіталу.

Показник рентабельності активів характеризує загальний рівень рентабельності всіх активів. Цей показник лише побічно характеризує ефективність діяльності банку.

Показник рентабельності власного капіталу вимірює прибутковість з точки зору власника капіталу. Недолік цього показника полягає в тому, що він може бути дуже високим навіть при недостатності власного капіталу.

Третя глава була присвячена аналізу та оцінці показників рентабельності ЮніКредит Банку.

Висновок

Показник рентабельності має особливо важливе значення в сучасних, ринкових умовах, коли керівництву потрібно постійно приймати ряд неординарних рішень для забезпечення прибутковості, а, отже, фінансової стійкості.

Фактори, що впливають на рентабельність, численні і різноманітні. Одні з них залежать від діяльності конкретних колективів, інші пов'язані з технологією і організацією виробництва, ефективності використання виробничих ресурсів, впровадженням досягнень науково-технічного прогресу.

Показники рентабельності є важливими характеристиками факторної середовища формування прибутку банку. Тому вони обов'язкові при проведенні порівняльного аналізу й оцінки фінансового стану.

Виконана дипломна робота складається з ведення, трьох основних розділів, висновків, списку використаної літератури та додатків.

У першому розділі були розглянуті такі питання як аналіз доходів, витрат і прибутку банку.

Була викладена російська методика аналізу та оцінки рентабельності комерційних банків, яка здійснюється в п'ять етапів:

На першому етапі розраховуються показники, використовувані при обчисленні показників рентабельності; на другому - п'ять основних показників рентабельності, чотири з яких визначаються ставленням до середньої величини власного капіталу, а один - до загальної суми активів. На третьому етапі визначається рентабельність активів, на четвертому - маржа прибутку, а на п'ятому проводиться подальша деталізація показників рентабельності.

З розгляду методологічного підходу до аналізу рентабельності можна зробити наступні висновки.

1. Рентабельність банку слід розглядати не ізольовано, а у взаємозв'язку з показниками ліквідності, структури активу і пасиву балансу.

2. Коефіцієнтний аналіз рентабельності проводиться із застосуванням показників чистого доходу, чистого прибутку, активів і власного капіталу.

3. Аналіз рентабельності здійснюється з використанням звітності на основі діючої системи рахунків, яка ще не повністю відповідає міжнародним стандартам.

У другому розділі були розглянуті такі важливі питання як огляд поточного стану рентабельності комерційного банку. Були розглянуті рейтинги банків за величиною власного капіталу та величиною активів, пораховані коефіцієнти ROA та ROE.

За даними рейтингів, найменше значення показника ROA у Уралсиб Банку. Це говорить про те, що банк неефективно використовує свої активи.

Ощадбанк не втрачає свої позиції і тримається на першому місці, на рівні 3,7%. Це говорить про нормальну налагодженій роботі банку, ефективному використанні своїх активів і отриманні прибутку від операцій.

Також було розглянуто приклад закордонного банку, підраховані та проаналізовані деякі його коефіцієнти.

Було проаналізовано діяльність Банку Австрії по 4 напрямках, на підставі якої побудована діаграма, що простежує динаміку зміни коефіцієнта ROE до оподаткування за 2006-2007 роки.

Найбільше значення цього показника досягається в 2006 році в сфері ринку та інвестиційних банківських послуг (100,1%). До 2007 року значення цього показника зменшилось на 12,4% і стало 87,7%.

Третя глава була присвячена аналізу та оцінці показників рентабельності ЮніКредит Банку.

Були проаналізовані такі фінансові показники як чистий прибуток, чистий процентний дохід, непроцентний дохід; побудовані їх діаграми.

За даними діаграм можемо спостерігати стійку тенденцію зростання цих показників.

Також розрахували і проаналізували коефіцієнти ROA та ROE ЮніКредит Банку за 2004-2006 роки.

За даними аналізу можемо спостерігати стійке зниження коефіцієнтів рентабельності активів (ROA) та рентабельності власного капіталу (ROE).

Так, порівняно з 2004 роком показник рентабельності активів знизився на 0,7% і склав 2,3% в 2006 році, а показник рентабельності власного капіталу знизився на 12.3% і склав у 2006 році 27,4%.

Таке зниження показників рентабельності ЮніКредит Банку може відбуватися внаслідок того, що темпи зростання активів і капіталу зростають швидше темпів зростання прибутку.

Отже, Банку необхідно переглянути свою діяльність в галузі використання і розподілу своїх активів і капіталу таким чином, щоб надалі найефективніше використовувати свої ресурси і отримувати прибуток від операцій. Також необхідно зробити зусилля для збільшення показників рентабельності ЮніКредит Банку.

Список літератури

1. Федеральний закон від 02.12.1990 р №395-I «Про банки і банківську діяльність»

2. ФЗ від 25.02.1999 р №40-ФЗ «Про неспроможність (банкрутство) кредитних організацій»

3. Вказівка ??ЦБ РФ від 16.01.2004 р №1379-У «Про оцінку фінансової стійкості банку з метою визнання її достатньою для участі в системі страхування вкладів»

4. Інструкція ЦБ РФ від 16.01.2004 р №110-І «Про обов'язкових нормативах банку»

5. Інструкція №10 «Про порядок регулювання та аналіз діяльності комерційних банків». Затверджено постановою Правління НБУ від 30.12.1996 року №343

6. Лист ЦБ РФ від 07.09.2006 р №119-Т «Про методичні рекомендації з аналізу фінансової звітності, складеної кредитними організаціями відповідно до МСФЗ»

7. Лист ЦБ РФ від 07.02.2007 р №11-Т «Про перелік питань для проведення кредитними організаціями оцінки стану корпоративного управління»

8. Річний звіт ЗАТ ЮніКредит Банк за 2006 рік.

9. Баканов М.І., Смирнова Л.Р. Комплексний економічний аналіз в управлінні комерційно банком. - М .: Изд-во Москва, 1999.

10. Батракова Л.Г. Економічний аналіз діяльності комерційного банку. - М .: Логос, 2005.

11. Білих Л.П., Стійкість комерційних банків - М. 2002.

12. Лаврушин О.І. Управління діяльністю комерційного банку. - М .: МАУП, 2003.

13. Панова Г.С. Аналіз стану комерційних банків - М. 2002.

14. Петров А.Ю., Петрова В.І. Комплексний аналіз фінансової діяльності банку. - М .: Фінанси і статистика, 2007.

15. Фетисов Г.Г. Стійкість комерційного банку і рейтингові системи оцінки. - М .: Фінанси і статистика, 1999.

16. Шеремет А.Д. Комплексний аналіз господарської діяльності. - М .: Инфра-М, 2006.

17. Щербакова Г.Н. Аналіз та оцінка банківської діяльності. - М .: Вершина, 2006.

18. Ширинська Є.Б. Операції комерційних банків: російський і зарубіжний досвід. - М .: Фінанси і статистика, 1995.

Авіація і космонавтика
Автоматизація та управління
Архітектура
Астрологія
Астрономія
Банківська справа
Безпека життєдіяльності
Біографії
Біологія
Біологія і хімія
Біржова справа
Ботаніка та сільське господарство
Валютні відносини
Ветеринарія
Військова кафедра
Географія
Геодезія
Геологія
Діловодство
Гроші та кредит
Природознавство
Журналістика
Зарубіжна література
Зоологія
Видавнича справа та поліграфія
Інвестиції
Інформатика
Історія
Історія техніки
Комунікації і зв'язок
Косметологія
Короткий зміст творів
Криміналістика
Кримінологія
Криптологія
Кулінарія
Культура і мистецтво
Культурологія
Логіка
Логістика
Маркетинг
Математика
Медицина, здоров'я
Медичні науки
Менеджмент
Металургія
Музика
Наука і техніка
Нарисна геометрія
Фільми онлайн
Педагогіка
Підприємництво
Промисловість, виробництво
Психологія
Психологія, педагогіка
Радіоелектроніка
Реклама
Релігія і міфологія
Риторика
Різне
Сексологія
Соціологія
Статистика
Страхування
Будівельні науки
Будівництво
Схемотехніка
Теорія організації
Теплотехніка
Технологія
Товарознавство
Транспорт
Туризм
Управління
Керуючі науки
Фізика
Фізкультура і спорт
Філософія
Фінансові науки
Фінанси
Фотографія
Хімія
Цифрові пристрої
Екологія
Економіка
Економіко-математичне моделювання
Економічна географія
Економічна теорія
Етика

8ref.com

© 8ref.com - українські реферати


енциклопедія  бефстроганов  рагу  оселедець  солянка